如何有资格作为交易者节省大量税款

有资格获得交易者税收身份（TTS）的交易者有税收优惠。

了解如何获得TTS资格；无需选举。

自动化交易系统可以符合TTS的条件，前提是交易者需要大量参与创建。商业复制软件可能不符合条件。

了解如何扣除TTS业务费用，启动费用和家庭办公费用。

考虑选择第​​475节豁免清洗销售和$3,000资本损失限额的选择，如果低于QBI收入门槛，则有资格获得475净收入的20％合格业务收入减免。

TTSS-Corp可以解锁健康保险和退休计划的扣除额。

TTSLLC/合伙关系将TTS/475交易与个人层面的投资分开。

如何获得TTS资格

让我们从深入了解TTS资格的GreenTraderTax.com黄金规则开始。TTS缺少法定税法，因此我们为交易者分析税务法庭案件，并依靠数十年为交易者提供税收合规服务的经验。

交易量

2015年税务法庭的Poppe与Commission案是一个有用的参考。Poppe每年/每月60笔交易总计720笔。我们建议每年平均每天进行四笔交易，每周四天，每周16笔交易，每月60笔交易，每年720笔。分别计算每个打开和关闭的交易，而不是往返。一些交易者可以扩大交易规模，也可以缩小交易规模，您可以分别计算每个交易。

例如，证券市场大约开放250天，但让我们考虑一些个人日或假日，并计算出您每年可以交易240天。75％的频率为240天等于每年180天，因此720笔总交易除以180个交易日等于每天四笔交易。

算什么？如果您发起一个交易订单，而经纪人在没有您介入的情况下分解了手数，那么在这种情况下，最好不要包括额外的交易量。

期权交易者在“复杂交易”中拥有多方立场。我认为，如果您单独进入复杂的期权交易，则您可以算出每笔交易确认单，尽管税务法庭尚未解决该问题。大多数交易者进入复杂的期权交易，经纪人分解腿部，因此您不能单独计算腿部。交易执行很重要，而不是未执行的交易。

交易频率

每周近四天执行交易，频率为75％左右。税务法庭要求TTS具有“定期，频繁和连续”的资格。如果您在这一年进入或退出贸易业务，则在TTS期间保持频率速率。执行交易的时间应该是合理的假期和其他非工作日时间。将TTS视为一项工作，只有市场是您的老板。

在以下贸易商税务法庭案件中，美国国税局拒绝向Holsinger，Assaderaghi，Endicott和Nelson等期权交易商提供TTS。他们每周只交易两到三天；因此，我建议每周执行将近四天的交易。

持有期

美国国税局指出，平均持有期是最关键的TTS因素。在恩迪科特法院，国税局表示，平均保留期必须为31天或更短。这是一条明线测试。

如果您的平均持有期超过31天，则即使您所有其他TTS因素都令人满意，也无法获得TTS资格。

对于日间交易者和摆动交易者而言，满足持有期要求是更自然的。在持有期分析中，不要计算单独的投资账户和退休账户；仅计算TTS职位。

每月期权交易者在持有期间面临挑战。如果他们每月进行交易，则它们的平均持有期可能超过一个月，并且到期时间更长，并保持一个月以上。Holsinger是每月的期权交易者，他的平均持有期为一到两个月。现在，TTS交易员越来越多地关注每周期权的到期日交易，其中许多人有资格获得TTS。

考虑以下股票和股票期权交易者的例子。如果他一天持有80％的交易，而另一笔持有35％的交易的20％，则平均持有期将大大少于31天。美国国税局是否可以将加权平均值应用于平均持有期，这一点尚不清楚。

全职或兼职交易

积极交易重要投资组合的全职期权交易者可能没有资格，因为他们没有足够的交易量和频率，并且平均持有期超过31天。另一方面，从事全职工作的兼职交易员可能有资格成为日间交易的证券交易员，符合我们的所有黄金法则。

兼职和亏损的交易者面临的国税局审查更多，而个人交易者比实体交易者面临更多的审查。

所花费的时间

TTS交易员每天应花费超过四个小时，几乎每个市场日都在从事其交易业务。全时计数，包括执行贸易订单，研究，管理，会计，教育，差旅，会议等。大多数活跃的商业交易员每周在交易业务中花费40多个小时。兼职交易员通常每天花费超过四个小时。

在我们公司处理的一项税务考试中，IRS代理人在被动损失活动规则（第469节）中提出了“实质性参与”标准，该规则每年需要工作500个小时（通常）。大多数商业交易员很容易超过500小时的工作时间。但是，根据“交易规则”豁免，第469条不适用于贸易业务。没有这种豁免，纳税人可以通过投资对冲基金来产生被动活动收入，而美国国税局则不希望如此。

避免零星的失误

交易者在这一年中应该很少或没有零星交易失误。美国国税局已成功驳回了TTS在一些税务法庭案件中的要求，理由是该交易员的定期交易过多，例如一年中休假数个月。交易员可以像其他所有人一样休假，请病假和休假。一些交易者从活跃交易中休息一下，从最近的损失中恢复过来，并学习新的交易方法和市场。

在纳税申报表脚注中仔细解释与IRS交易的中断。尽管IRS迄今尚未向税务法院的交易员提供CBA的认证，但在贸易执行受到挫折期间进行的重组和培训仍可算作持续业务活动（CBA）标准。我建议交易者妥善记录其花费的时间作为支持。

国税局官员对陈税法院案的评论指出，国税局不尊重那些不熟悉交易活动并且过早进出交易的个人交易者。Chen仅交易了三个月，同时保持了他作为软件工程师的全职工作。他要求根据巨额的TTS/475普通损失巨额退还NOL税。美国国税局抓住他撒谎，要求及时进行475次选举，而Chen承认TTS和整个案件。最好将交易业务的时间延长到比Chen更长的时间。

出于健康原因，一些交易者必须暂时停止几个月。目前尚不清楚美国国税局是否会将其视为对交易业务活动的有效中断。这似乎不公平，但这可能是现实。

许多交易员在Covid-19的日常工作中都可以在家工作，现在可以从事贸易业务。但是，这种活跃的交易会持续到2020年剩余时间和2021年吗？我注意到“Covid-19交易员”激增，他们在2020年3月Covid修正后开始活跃交易。许多人做得不错。雇主将其休假或解雇临时工作，或者他们在家中有弹性的工作时间。他们被波动性，可访问的交易应用程序以及零或低佣金所吸引。

经营意向

交易者必须有经营生意的意图-交易自己的钱-但这不一定是人们谋生的专有或主要手段。关键字是“a”生活，这意味着它可以是一种补充性生活。

许多交易员在仍从事全职工作的同时从事活跃的贸易业务。技术的进步和灵活的工作时间表使同时进行两项活动成为可能。

试图在已经主要从事其他类型的业务活动的业务实体内实现TTS并不是一个好主意。最好成立一个新的贸易实体。交易现有业务的可用营运资金似乎像是一种财务职能和副业，如果国税局看一下，这可以拒绝交易者减税。

许多人都允许并使用附表C的独资经营，但这并不是兼职交易者的最佳报税策略。个人纳税申报表显示了纳税人的工作和其他业务活动或退休，这可能会损害IRS的视线。美国国税局倾向于认为交易是次要活动，它可能会试图拒绝交易。最好组建一个新的单独实体，专门从事交易。

几年前，我们与一位IRS代理商进行了交谈，该代理商称该交易员由于长期遭受交易损失而无法维持生计。没关系，因为规则看起来只是意图，而不是实际结果。业余爱好损失限制不适用于TTS交易者，因为交易不是娱乐性的或个人的。兼职交易员经常告诉我，他们经营一家公司以维持生计，并打算在赚钱足够多时就辞去全职交易。

运作方式

TTS交易员拥有大量的商业设备，教育，商业服务和家庭办公室。大多数商业交易者具有多个监视器，计算机，移动设备，云服务，交易服务和订阅，教育费用，高速宽带，无线以及家庭办公室和/或外部办公室。有些有工作人员。

国税局需要确保纳税人声称TTS具有真实的贸易业务运作。

没有专用空间怎么办生意？临时投资者很少像商业交易员那样忙于设立办公室。为什么长期投资者需要多个监控器？

如果商人仅将家庭办公空间用于商业而非个人用途，则纳税申报表应反映出这一点，因为这不仅是有效的家庭办公室扣除额，而且还支持进行合法商业活动的事实。。本国办公室的抵扣不再是国税局的一个危险信号，它也不是一个复杂的计算。大多数的家庭办公室扣除都需要收入，在这种情况下，是TTS交易收益。一些TTS交易员只使用笔记本电脑，没关系。

帐户大小

证券交易员需要在一家美国经纪人处存款25,000美元，才能获得“典型日交易员”（PDT）的资格。在这种状态下，他或她可以使用高达4：1的保证金而不是2：1进行每日交易。没有PDT资格，包括股票和股票期权在内的证券交易员将有更多的时间来获得TTS资格。我希望看到交易期货，外汇或加密货币的帐户规模超过15,000美元。

适当的帐户规模还取决于一个人的整体净资产和现金流量。百万富翁可能需要更大的帐户规模，而一些没有大量现金流的失业交易者或非常年轻的交易者可能会采用较小的帐户规模。贸易商也可以考虑设备投资和启动成本。

什么不符合TTS资格

请勿将这四种交易活动计为TTS资格：

自动交易系统（ATS），无需交易者的大量参与（但创建ATS的交易者有资格）；

商业复制软件或服务；

聘请专业的外部投资经理；

并交易退休基金。

请勿在黄金法则计算中包括这些交易。

外部开发的自动交易系统

这些程序越来越受欢迎。完全罐头的ATS几乎没有交易员参与，就没有资格获得TTS。美国国税局可能认为外部开发的ATS与使用经纪人做出大多数买卖决定和执行的商人相同。

如果交易者可以表明他非常参与ATS的设计和建造，那么IRS可以在TTS分析中计算ATS产生的交易。这包括但不限于编写代码或算法以及设置进入和退出信号。ATS的自我创造对于TTS而言至关重要。仅在外部开发的ATS构件服务中提供的选项中进行一些选择并不符合TTS的条件。

一些交易员没有编程经验，但是他们有金融和交易经验。他们将ATS设计为可以像交易员一样手动完成的工作，并雇用外部程序员将其规范翻译为计算机语言。

如果交易者可以证明他每天在交易业务中花费超过四个小时，包括进行ATS维护，回测和修改的时间，则将很有帮助。我还没有在考试或法庭案件中看到过IRS挑战TTS的ATS，但我觉得它可能会以这种方式做出反应。

如果交易者在不符合其交易业务资格的ATS上花费了大量资金，那么这些费用就是TCJA下的暂停投资费用。交易者需要知道IRS可能会联系在一起，并意识到他们正在使用ATS。全面考试可以发现这些事实。考虑使用手动和自动系统的飞机飞行员的类比。交易员需要在驾驶舱内担任飞行员，而不是在机舱内作为乘客。

商业复制软件或服务

一些商人使用贸易复制软件或服务（TCS）。交易复制类似于使用罐头ATS或外部顾问，其中模仿交易者可能不符合那些交易的TTS资格。例如，一家贸易教练和教育公司提供了一个TCS，它建议每天进行几笔交易，并带有准确的进场和出场点以及止损订单。交易者决定进行哪些交易并手动执行。

如果交易者严格遵守TCS，并且没有明显偏离其建议，那么IRS代理商可能会认为他（她）没有资格获得TTS。另一方面，如果交易者选择了建议交易的一小部分，设置了不同的止损指令，并且等待进场和退出执行的时间更长，那么他或她就有资格获得TTS。TCS供应商可能会声明他们不提供投资管理服务，但这并不意味着他们的客户使用TCS实现了TTS。

聘请理财经理

雇用注册的投资顾问（RIA）或商品交易顾问（CTA）（无论他们是否已正确注册或免除注册）以交易其帐户均不会计入TTS资格。但是，只要纳税人是合格的交易员，在交易员的监督下雇用雇员或独立承包商来协助交易应符合资格。有数十年历史的税务法庭案件显示，使用外部经纪人和投资顾问进行交易决策会破坏TTS。

聘请独立投资经理与受监管的助理交易员之间存在差异。如果聘用的交易员是注册投资顾问，那么他显然是作为外部经理的业务，因此TTS是无法实现的。但是，如果此人仅在帐户持有人的指导和监督下协助零售交易者，就有可能实现TTS。在TTS驾驶舱内有副驾驶员是可以的。

对于已婚夫妇，如果配偶A仅以他或她的名义拥有个人经纪帐户，并授予委托人B对其进行交易的授权书，则即使配偶B符合TTS的所有黄金法则，IRS也不会授予TTS。配偶B不是帐户的所有者，因此IRS将把配偶A视为投资者，将配偶B视为投资经理。已婚夫妇可以通过使用共同的个人帐户或在配偶拥有的实体中进行交易来解决此问题。

交易退休基金

您只能通过应税交易帐户实现TTS。免税退休帐户中的交易活动不计入TTS资格。退休计划交易是建立免税复合收益的绝佳方法，尤其是当纳税人不符合应税帐户中的TTS资格时。

可以交易退休帐户，同时有资格在应税帐户中使用TTS。

注意：在单个应税帐户和IRA帐户之间交易基本相同的头寸是危险的，因为这可能会触发进入IRA的应税帐户永久性冲销（WS）损失。通过在应税帐户上选择第475条来避免IRA中的永久性WS损失，或使用“不交易清单”来避免IRA中的重叠。

TTS独资

一个单独的TTS交易商会在附表C（利润或业务亏损–独资）1040申请中扣除业务费用，启动成本和家庭办公室扣除额。交易者在附表C中没有收入；报告其他税收形式的交易损益。附表C支出是从总收入中扣除的最高金额。TTS附表C费用减少了自雇收入（SEI）。虽然，交易收入不是SEI，并且交易者不需要为交易收入支付SE税。申请TTS无需进行税务选举。—它是根据年底评估的事实和情况确定的。您可以事后索取TTS；您不必事先将其正式化。

业务费用包括家庭办公，教育，启动费用，组织费用，保证金利息，有形财产费用，第179条（100％）或100％奖金折旧，软件摊销，自行创建的自动交易系统，聊天室，导师，研讨会，市场数据，制图服务，股票借入费用等等。

第475条税收优惠

TTS交易员有权进行第475条的选举，但投资者则不能。475次选举使证券交易免于冲销损失（WS）调整，该调整可将税收损失推迟至下一年，以及$3,000的资本损失限额。普通的损失治疗更好；与资本亏损结转相比，它可以更快地产生退税。475收入也有好处：如果低于服务业务的应税收入阈值，则可扣除20％的QBI。

个人选举2020年第475节的截止日期已过；截止日期是2020年7月15日。在纳税年度内成立的合伙企业或S-Corp被视为“新纳税人”，可以在成立之日起75天内在内部选举第475条。2020年7月15日之后，将有一个新的实体派出475选票。为2019年选择475为时已晚。选举截止日期为2019年4月15日。

我通常建议对证券使用475，仅保留第1256条合同中较低的60/40资本收益率。第475条不适用于独立投资头寸。避免交易和投资应税账户中的头寸基本相同，因为这可以使IRS重新表征交易和投资。您可以通过将TTS/475围成一个新实体并将投资头寸保留在单个级别上来解决此潜在问题。

合格营业收入扣除

TCJA为转口业务引入了税收优惠，其中包括收入为475节的TTS交易员，无论是作为独资经营，合伙经营还是S-Corp经营。199A节针对“特定服务贸易或业务”（SSTB）提供了20％的QBI扣除，而TTS交易是SSTB。SSTB受制于应税收入阈值，逐步淘汰范围和收入上限。淘汰也有工资和财产限制。

有限责任公司被征为S-Corp

在成立后的75天内，组织一个单一成员或配偶成员的LLC，并通过IRS选举S-Corp身份。另外，在下一年中，LLC可以在3月15日之前提交S-Corp选举。所有者必须是美国居民。S-Corp可以在成立75天内在内部选举第475条。

具有大量健康保险（HI）保费的TTS贸易商应考虑由S-Corp安排通过人员补偿来减税。否则，商人或配偶可能会有另一笔自雇收入来扣除HI。配偶在其工作中可能拥有该家庭的HI保险。由于Cobra是其雇主提供的，因此不可抵扣HI。TTS的独资经营者或合伙企业不能根据交易收入扣除HI。

交易者需要赚取收入才能做出和扣除HI和退休计划的供款；但是，没有赚取交易收入。TTS的独资经营者和合伙企业不能创造收入，而S-Corps可以向官员支付报酬，从而产生收入。

工资税适用于高级职员薪酬（工资），但高薪部分除外：FICA的12.4％上限为2020年的137,700美元，而2.9％的Medicare不受限制。

TTS交易员应从净收入而不是亏损中为退休计划供款。最好等待年度薪水的执行，直到12月上旬有透明性为止。

如果您今年有足够的交易利润，请考虑在年底之前建立Solo401（k）退休计划。首先是100％免赔额的选择性延期（ED；2020年为$19,500），并从薪金单开始支付，每年W-2开始。50岁及50岁以上的纳税人有6,500美元的“补足金”，使2020年ED限额提高到每年26,000美元。将选择性延期支付给Solo401（k）Roth或传统帐户。

如果您有可观的交易收益，请考虑增加薪资以解锁Solo401（k）利润分享计划（PSP）供款。在S-Corp纳税申报表的到期日（包括9月15日之前的延期）之前，您不必支付退休计划的费用。PSP的最大金额为工资150,000美元的37,500美元（37,500美元除以25％等于150,000美元）。Solo401（k）的总限额为$63,500（$19,500ED，$6,500追赶ED和$37,500PSP）。

有限责任公司作为合伙企业征税

TTS交易者可以组织一个配偶成员LLC，并作为合伙企业申请。LLC/合伙企业提交1065表的合伙企业纳税申报表，并向所有者签发附表K-1。LLC/合作伙伴必须符合TTS的资格；否则，它们是投资公司。

合伙企业对于个人应税交易的TTS/475交易很有帮助，IRA可以避免冲售损失，并且IRS可以将投资头寸重新分类为TTS/475头寸。

活跃交易在2020年开始流行，许多人有资格获得交易者税收身份优惠。